Welche Schlüsselindikatoren müssen Anleger beachten? Erfahren Sie mehr über die Token-Ökonomie in einem Artikel! Tokenomics ist eine Kombination aus zwei Wörtern: Token und Economics. Es umfasst Aspekte wie die Ausgabe, Lieferung, Verteilung und Liquiditätsbereitstellung von Token. Das Verständnis der Token-Ökonomie ist eine der wichtigsten Fähigkeiten im Kryptobereich. Wenn Sie kein tiefes Verständnis für die Token-Ökonomie eines Projekts haben, können Sie sich nur vom Markt beeinflussen lassen oder dem Investitionstrend folgen, was oft der Fall ist es schwierig, Anlageerfolge zu erzielen.
Was sind also die Schlüsselindikatoren, auf die Anleger achten müssen? Gibt es Gameplay-Tipps zur Token-Ökonomie? Im Folgenden gibt Ihnen der Herausgeber dieser Website eine detaillierte Einführung in die Spielfähigkeiten der Token-Ökonomie. Freunde, die es brauchen, können gemeinsam einen Blick darauf werfen!
Verstehen Sie die Bedeutung von Tokenomics
Die Tokenomics eines Projekts zeigen potenziellen Investoren, dass die Entwickler dieser Kryptowährung ein starkes Ökosystem dafür aufgebaut haben. Eine gut durchdachte Token-Ökonomie bedeutet, dass die Nachfrage nach solchen digitalen Vermögenswerten im Laufe der Zeit exponentiell steigen wird und Anleger das Potenzial haben, erhebliche Renditen auf ihre Investition zu erzielen.
Investoren vertiefen sich in die Token-Ökonomie, um herauszufinden, ob Kryptowährungen über nachhaltige Wirtschaftsmodelle verfügen. Eine durchdachte Token-Ökonomie ist entscheidend für die Langlebigkeit und den Erfolg von Krypto-Projekten und kann die Attraktivität und den Wert einer Kryptowährung für Anleger erheblich beeinflussen. Beispielsweise kann ein schlecht konzipiertes Wirtschaftsmodell zu Inflation führen, wenn das Angebot die Nachfrage weit übersteigt, wodurch der Wert des Tokens mit der Zeit sinkt.
Indikatoren, auf die Anleger achten müssen
1. Marktkapitalisierung
Die Marktkapitalisierung ist der Gesamtwert aller im Umlauf befindlichen Token auf dem aktuellen Markt. Dies ist eine wichtige Kennzahl zur Beurteilung der Marktgröße und des potenziellen Wachstums eines Tokens.
2. Vollständig verwässerter Wert
FDV bezieht sich auf den Gesamtwert aller Token (einschließlich nicht ausgegebener Token). Es hilft Anlegern, das volle Potenzial des Tokens und die zukünftige Marktgröße zu verstehen.
3. Umlauf und Gesamtangebot
Umlauf ist die Anzahl der Token, die tatsächlich auf dem aktuellen Markt im Umlauf sind, während das Gesamtangebot die maximale Anzahl an Token ist, die bei der Erstellung des Projekts festgelegt wurde. Diese beiden Zahlen helfen Anlegern, die Knappheit und das potenzielle Wachstum eines Tokens einzuschätzen. Beispielsweise wird es immer nur 21.000.000 Bitcoins geben, und der aktuelle Umlaufbestand beträgt 19.719.000.
4. Inflation und Deflation
Zu verstehen, ob ein Token inflationär oder deflationär ist, ist entscheidend für die Beurteilung seines langfristigen Wertes. Inflationäre Token können aufgrund eines Angebotszuwachses an Wert verlieren, während deflationäre Token aufgrund eines Angebotsrückgangs an Wert gewinnen können. Beispielsweise wird die Ausgabe von Bitcoin etwa alle vier Jahre halbiert, und die Halbierung führt einen deflationären Mechanismus in das Wirtschaftsmodell von Bitcoin ein.
5. Zuteilungs- und Verteilungsmechanismus
Der Zuteilungs- und Verteilungsmechanismus von Token, wie z. B. Pre-Mining und faire Ausgabe, wirkt sich direkt auf die Liquidität und Preisstabilität von Token auf dem Markt aus. Das Verständnis der Zuteilung von Token, insbesondere der Vesting- und Cliff-Zeiträume, kann Anlegern dabei helfen, Marktrisiken einzuschätzen.
Die Rolle von Tokenomics bei Anlageentscheidungen
Tokenomics ist von entscheidender Bedeutung, da traditionelle Methoden zur Vermögensbewertung (wie die von Aktien oder Anleihen) nicht direkt in der Welt der Kryptowährungen angewendet werden können. Für jede Kryptowährung gelten einzigartige Regeln, die Angebot, Ausgabe und andere technische Faktoren betreffen. Daher ist die Token-Ökonomie etwas, das Anleger studieren müssen, bevor sie Anlageentscheidungen treffen.
Durch die Auseinandersetzung mit der Token-Ökonomie können Anleger die Nachhaltigkeit und den potenziellen Wert eines Projekts besser verstehen und so fundiertere Investitionsentscheidungen treffen.
Das Folgende ist ein vollständiger chinesischer Leitfaden zur Token-Ökonomie, der vom Herausgeber basierend auf den Tweets von Crypto KOL Cyclop in den sozialen Medien X zusammengestellt wurde.
Erstes Verständnis von Token
Wenn Sie zum ersten Mal mit der Recherche nach einem potenziellen Token beginnen, beispielsweise auf dem Devisenmarkt von Bijie.com, werden Sie Folgendes sehen:
- Marktkapitalisierung (MC): Alle aktuell auf dem Markt befindlichen Gesamtsumme Wert der im Umlauf befindlichen Token.
- Gesamtvorrat: Die Gesamtmenge an Token, die vorhanden sein können.
- Umlaufvolumen: Die Anzahl der Token, die tatsächlich auf dem aktuellen Markt im Umlauf sind.
- Vollständig verwässerter Wert (FDV): Der Gesamtwert aller Token (einschließlich nicht ausgegebener Token).
Das Verständnis dieser grundlegenden Angebotskennzahlen kann Ihnen dabei helfen, das Potenzial einer Münze einzuschätzen. Dazu müssen Sie jedoch ein tiefes Verständnis dafür haben, wie sie funktionieren und welche Auswirkungen sie auf den Preis haben.
Versorgungsarten
Token haben zwei Versorgungswege:
- Inflation: Das Token-Angebot kann steigen, was als Release bezeichnet wird. Dies führt normalerweise zu einer Wertminderung des Tokens, aber wenn die Freigabe langsamer und in kleineren Mengen erfolgt, sind die Auswirkungen möglicherweise nicht erheblich.
- Deflation: Das Token-Angebot nimmt mit der Zeit ab. Dies geschieht, wenn ein Projekt Token zurückkauft und verbrennt. Theoretisch sollte eine Reduzierung des Angebots den Wert steigern, aber das ist nur Theorie.
Zuteilung und Verteilung
Der Hauptfaktor, der die Ausgabe und Lebensdauer eines Tokens bestimmt, ist die Methode der Zuteilung und Verteilung. Es gibt zwei Hauptmethoden:
- Premine: verteilt auf frühe Investoren, Teams, Berater usw.
- Gerechte Verteilung: Alle haben die gleichen Einkaufsqualifikationen.
Die meisten Projekte verwenden die Pre-Mining-Methode. Der Schlüssel zu dieser Methode besteht darin, die Verteilung und Freischaltung von Token zu verstehen.
Wichtige Kennzahlen
- TGE (der Tag, an dem der Token ausgegeben wird) Zuteilung: Prozentsatz der Token, die allen oben aufgeführten Personen zugewiesen werden (10–20 %).
- Cliff (Cliff-Zeitraum): der Zeitraum nach TGE und vor dem nächsten Vesting (Token-Sperrzeitraum).
- Vesting (Token-Sperre): Jeden Monat wird nach und nach ein bestimmter Anteil der Token freigegeben.
Token-Verteilung hat normalerweise die folgenden Empfangsarten:
- Privatverkauf (Investoren, KOL usw.)
- Öffentlicher Verkauf (Kleinanleger)
- Marketing
- Ökosystem (Einsätze, Belohnungen usw.)
- Airdrop
Wie verkaufen sie Token?
Wenn der TGE 100 % beträgt und 50 % der Token den Anlegern zugeteilt werden, können Anleger jederzeit Token verkaufen, und Privatanleger können zu Abnehmern der Exit-Liquidität werden.
Kürzlich haben einige Projekte eine Methode mit einem geringeren TGE-Prozentsatz (bis zu 20 %) eingeführt, gefolgt von ein paar Monaten Klippe und mehr als 12 Monaten Sperrfrist. Dieser Ansatz eignet sich besser für den langfristigen Erfolg des Projekts, daher ist es sehr wichtig, alle diese Details vor der Investition zu überprüfen.
Ein weiterer Schlüsselfaktor für den heutigen Erfolg einer Münze ist die Nachfrage. Aus diesem Grund bieten Projekte Anreize für Kleinanleger, bestimmte Token zu kaufen. Trotz der starken Inflation kaufen die Menschen beispielsweise immer noch Dollar, weil sie ihn zum Leben brauchen.
Nachfragegesteuert
Damit jede Münze erfolgreich ist, ist die Nachfrage der Schlüsselfaktor. Die folgenden vier Faktoren können die Nachfrage nach Token antreiben:
- Wertaufbewahrungsmittel: Kryptowährungen können als Wertaufbewahrungsmittel dienen, wie beispielsweise Bitcoin, das oft mit „digitalem Gold“ verglichen wird.
- Community-getrieben: Die Macht der Community kann die Nachfrage stark ankurbeln, und der Aufstieg von Meme-Tokens ist ein Beispiel dafür.
- Nützlichkeitseffekt: Die Nachfrage wird angeregt, wenn das Halten eines Tokens einen gewissen Nutzen bietet, beispielsweise das Abstecken eines Tokens.
- Wertaufbau: Fördern Sie das langfristige Halten von Token durch die Belohnung von Anteilseignern.
Um Anreize für Inhaber zu schaffen, gibt es mehrere Möglichkeiten, den Verkaufsdruck zu verringern:
VeToken
Verdienen Sie VeToken, indem Sie Token halten. „Ve“ steht für Voting Escrow. Je länger die Haltedauer, desto größer sind die angesammelten Stimmrechte und die Möglichkeit, Projektentscheidungen zu beeinflussen.
Mining
Je mehr Sie besitzen, desto höher ist die Mining-Effizienz. Token-Inhaber können ihre Rendite steigern, indem sie ihre Positionen sperren.
Wichtige Prüfungen vor der Investition
Bevor Sie eine Investition tätigen, müssen die folgenden Punkte detailliert analysiert werden:
- Gesamtangebot und zirkulierendes Angebot: Verstehen Sie die Knappheit des Tokens.
- Zuteilung und Verteilung: Stellen Sie sicher, dass die Zuteilungsmethode angemessen ist, und vermeiden Sie konzentrierte Bestände.
- Sperrfrist/Freischaltdatum: Finden Sie heraus, wann der Token auf den Markt kommt.
- % Release: Analysieren Sie jedes Mal die Anzahl der freigeschalteten Token.
- Nachfrage: Bewerten Sie die Marktnachfrage nach dem Token.
Durch eine solche Analyse können Sie besser feststellen, ob es sich lohnt, in dieses Projekt zu investieren. Obwohl auch Projekte mit schlechter Token-Ökonomie steigen und Projekte mit guter Token-Ökonomie auch fallen können, kann eine solche Analyse Ihre Investitionserfolgsquote deutlich verbessern.
Das obige ist der detaillierte Inhalt vonAuf welche Schlüsselindikatoren sollten Anleger achten? Erfahren Sie in einem Artikel mehr über die Token-Ökonomie. Für weitere Informationen folgen Sie bitte anderen verwandten Artikeln auf der PHP chinesischen Website!
