Vulgarisation juridique Web3丨Pourquoi choisir la Fondation Cayman pour l'émission de jetons ?

Écrit par l'avocat Jin Jianzhi

Dans un article précédent, l'avocat Mankiw Jin a présenté l'émission de jetons par l'intermédiaire d'une fondation de Singapour (voir « Enregistrer une fondation de Singapour, pouvez-vous légalement émettre de la monnaie virtuelle ? »). Cette fois, je continuerai à présenter les formes de fondations offshore pour fournir aux entrepreneurs plus d'informations parmi lesquelles choisir, afin qu'ils puissent choisir celle la plus appropriée en fonction des circonstances spécifiques du projet.

Les avantages de la fondation en tant qu'organisme d'émission de jetons

Une fois que le projet aura décidé d'émettre des jetons, l'avocat suggérera de créer un organisme d'émission de jetons distinct. Il y a trois raisons principales à cela :

1. Préparer des avis juridiques pour la cotation des jetons sur les bourses ;
2. Isoler les risques réglementaires. Certains pays et régions ont des restrictions ou des interdictions strictes sur l'émission et le commerce de jetons. Les pays et régions qui accueillent favorablement la technologie blockchain ne sont pas nécessairement favorables à l'émission de jetons, comme la Chine continentale.
3. Planification fiscale. Étant donné que l’émission de jetons générera des gains en capital, le choix d’un pays et d’une région bénéficiant de taux d’imposition préférentiels pour créer une entité d’émission de jetons distincte réduira la charge fiscale.

Selon la théorie, le sujet d'émission du Token peut être choisi à volonté, mais il est évidemment plus avantageux juridiquement et commercialement d'émettre du Token via la création d'une fondation.

1. Réduisez les coûts fiscaux, la fondation peut aider les parties au projet à réaliser une planification fiscale. Afin de soutenir le développement des œuvres caritatives, différents pays et régions proposent certaines incitations fiscales aux particuliers ou aux institutions participant à des fondations. Par exemple, aux îles Caïmans et à Singapour, les fondations bénéficient d'une politique d'exonération totale d'impôt ; la Suisse stipule également que les fondations publiques d'aide sociale n'ont pas à payer d'impôt sur le revenu sur les subventions et les dons, ni sur les revenus du patrimoine. gestion, liées à l'objet de la fondation, ou auxiliaires. Des impôts sont payés sur les revenus des activités économiques.
2. Isolement des risques : La fondation ne pouvant avoir aucun actionnaire, le risque sera complètement limité au niveau de la fondation.
3. Améliorer la crédibilité de la partie projet. Une fondation à but non lucratif aura évidemment une meilleure réputation. En outre, lorsque la fondation effectue des collectes de fonds, l'utilisation de fonds, la gestion des opérations, la gestion des capitaux propres et d'autres questions et transactions sous forme de conservation de fonds et de conservation d'actions, elle peut permettre à l'émetteur du projet de se concentrer sur la recherche et le développement du cœur de métier. technologie de la blockchain.

Caractéristiques de Cayman Foundation Company

Il existe de nombreux projets d'origine chinoise. Par exemple, Litecoin a choisi la Fondation de Singapour pour émettre des jetons. Cependant, par rapport aux sites terrestres, les sites offshore présentent également des avantages irrésistibles en raison de leurs attributs uniques.

Pour les sites offshore matures, tels que les Caïmans et les Îles Vierges britanniques, leur position internationale est très claire et ils sont devenus des plaines réglementaires, et l'arbitrage réglementaire est le bienvenu. Par conséquent, le facteur pris en compte localement dans les sites offshore est relativement simple, à savoir attirer davantage de fonds ; tandis que les facteurs à prendre en compte dans les sites offshore sont divers et complexes, et les responsables gouvernementaux pèsent constamment les intérêts et prennent diverses mesures.

Dans une industrie émergente telle que la blockchain Web3, tout le monde sur le continent est effrayé par les énormes défis qui peuvent survenir. Même si nous continuons à traverser la rivière à la recherche des pierres, nous ne pouvons pas éviter les actions des forces de l'ordre et les nouvelles politiques de temps en temps. Cela est vrai pour le continent, les États-Unis, Hong Kong et Singapour. En revanche, les gouvernements offshore aux objectifs simples sont extrêmement stables et sûrs en matière de supervision. Parce qu’il ne s’agit pas du tout de défis, et que les défis plus importants ne peuvent pas être facilement atteints depuis son petit site offshore. Par conséquent, pour les équipes dont les activités sont très innovantes et qui se soucient profondément de la stabilité et de la certitude, les sites offshore peuvent être un meilleur choix.

En ce qui concerne la création de l'entité d'émission de jetons, selon le "Cayman Islands Foundation Companies ACT, 2017", Cayman offre la forme d'une société de fondation (Foundation Company). La particularité de la Cayman Foundation Company est qu'elle est créée. possède à la fois des caractéristiques de fiducie et d’entreprise qui la rendent particulièrement attractive. Les principales caractéristiques des sociétés de la Fondation Cayman sont les suivantes :

• Personne morale indépendante de la société : désigne une responsabilité limitée, qui peut être une responsabilité limitée par actions ou une responsabilité limitée par garantie.
• Le but ne peut pas être caritatif : une fondation des Caïmans peut être créée à des fins licites, y compris à des fins caritatives et non caritatives. Bien qu'il soit interdit à une fondation de verser des dividendes ou de distribuer de toute autre manière des bénéfices ou des actifs à ses membres, des distributions peuvent être versées aux bénéficiaires d'une fondation des Caïmans.
• Des bénéficiaires peuvent être établis : de manière générale, les fondations se concentrent sur le service à la société et à la charité, contrairement aux fiducies traditionnelles qui se concentrent sur l'octroi d'avantages financiers à des bénéficiaires spécifiques. Cependant, la Cayman Foundation peut choisir ses bénéficiaires.
• Ne peut avoir aucun actionnaire : une fondation des Caïmans peut exister en tant qu'entité orpheline sans aucun actionnaire. Mais en l’absence d’actionnaires, la Cayman Foundation doit avoir un superviseur.
• Très flexible : les règles de gouvernance, la structure et le rôle de la Fondation Cayman offrent une marge d'ajustement importante pour répondre à une gamme de besoins personnalisés. De plus, les statuts d'une fondation des Caïmans peuvent être complétés par des « Bylaws », qui n'ont pas besoin d'être déposés auprès du Registrar of Companies et peuvent donc rester privés, offrant ainsi un certain degré de confidentialité pour les opérations de la fondation des Caïmans. et Une plus grande flexibilité est disponible dans l'établissement de règles relatives à sa structure et à sa gestion.
• Responsabilité réduite des parties : certaines dispositions de la loi sur les fiducies des îles Caïmans étendent leur application aux fondations des îles Caïmans, notamment l'article 48 de la loi sur les fiducies, qui permet aux administrateurs de demander des instructions aux tribunaux des îles Caïmans. Il s'agit d'un recours qui protège les fiduciaires lorsqu'ils prennent des décisions importantes, comme des distributions ou des engagements importants.

Requis pour la création d'une entreprise de la Cayman Foundation

1. Documents de candidature : documents standards fournis par le responsable.
2. Statuts : Les statuts d'une société de fondation des Caïmans sont l'un des documents de création, y compris le mémorandum et les articles, dans lesquels les statuts doivent directement stipuler ou faire référence aux statuts pour stipuler le mode de cession de la société. actifs restants lors de la liquidation de la société.
3. Secrétaire d'entreprise qualifié : désignez un secrétaire d'entreprise agréé ou autorisé par la Loi sur l'administration des sociétés (révision de 2003). Le secrétaire de l'entreprise est chargé de garantir que l'entreprise se conforme aux réglementations en vigueur et tient les registres nécessaires de l'entreprise.
4. S'il n'y a pas d'exigences particulières, le siège social, les actionnaires mandataires, les administrateurs, etc. peuvent être résolus par l'agence en un seul paquet.

Ce qui précède est le contenu détaillé de. pour plus d'informations, suivez d'autres articles connexes sur le site Web de PHP en chinois!