一部のトップ暗号プロジェクトトークンのパフォーマンスが低いのはなぜですか?

原作者: ardizor、暗号研究者

元の編集者: xiaozou、Golden Finance

トークン経済学が非常に重要な理由:

• 優れたトークン経済学: 1 年で 10,000% の成長。
• 悪いトークンエコノミクス: 1 年で 90% 減少。

この記事では、トークンエコノミクスの秘密をすべて赤裸々に分析します。

ここでは、数百ドル、さらには数千ドルを節約できる重要なトピックを取り上げたいと思います。それは、他の人の間違いから学び、成長することです。トークンエコノミクスがどのように機能するかを理解していなかったとき、私はひどい投資をいくつかしましたが、最初にトークンを購入したときからまだ80％下落しています。

トークン経済学をマスターしていない場合、投資による購入行動は単に好ましい価格傾向への賭けにすぎません。これが、ブラインド取引を避けるべき理由です。そうしないと、重大な損失を被る可能性があります。

潜在的な投資を評価する場合、トークンページで次のことが確認できます:

• 時価総額 (MC)
• 完全希薄化評価額 (FDV)
• 循環供給
• 総供給

それらすべて 両方が重要賢明な決定を下すための要素。その理由は次のとおりです:

これらはファンダメンタルズ供給指標と呼ばれます。

これらの指標を知ることは、コインの可能性を評価するのに役立ちます。

さまざまな指標の機能と、それらが仮想通貨の価格に与える影響を理解することが非常に必要です。

• MC: 米ドルでの循環供給の価値
• FDV: 米ドルでの総供給の価値
• 循環供給:現在流通しているトークン
• 総供給:すべての可能なトークン

次に、今日のトークンの発行と成功を決定する 3 つの主な要素について説明します:

要因 1: トークンの配布

2 つの配布方法があります:

• プレマイニング – 初期支援者、チーム、アドバイザーの間で共有されます
• 公正なローンチ – 誰もが平等に購入するチャンスを持っています

今日の市場では、ほとんどのトークン割り当ては事前にマイニングされています。

50% が投資家に割り当てられ、100% が TGE (トークン生成イベント) になる場合、投資家はトークンを投げ捨てる可能性があります。

したがって、次の点を理解することが重要です:

• TGE Allocation
• Cliff Period
• Vesting Period

토큰 생성 이벤트(TGE)는 토큰이 공식적으로 출시되는 순간을 의미합니다. TGE 할당은 개인에게 배포되는 토큰의 비율을 의미하며 일반적으로 10-20% 사이입니다. Cliff는 TGE 이후의 초기 범위이며 후속 베스팅이 시작되기 전의 일시 중지입니다. 베스팅(Vesting)은 특정 비율의 토큰을 점진적으로 매월 분배하는 것을 나타냅니다.

요소 2: 할당 수신자

일반적인 할당 수신자는 다음과 같습니다.

• Airdrop
• 마케팅
• 공모(소매 투자자) ors, KOL 등)
• 생태계(스테이킹, 보상 등)
etc...
• 
  

최근 많은 프로젝트에서 중간 수준의 TGE(20% 이하) 전략을 채택하고 있으며 이후 수개월의 절벽 기간이 이어지며, 1년 이상의 베스팅 기간. 이 접근 방식은 프로젝트의 장기적인 성공을 촉진하는 데 더 적합합니다. 투자하기 전에 이러한 세부 사항을 확인하는 것이 중요합니다.

요인 3: 수요반면, 모든 코인의 번영은 수요에 의존해야 합니다. 그것이 바로 사람들이 구매하도록 유도하는 것입니다. 예를 들어, 미국 달러는 명백한 인플레이션 문제에 직면해 있음에도 불구하고 일상생활에 필수적이기 때문에 사람들은 계속해서 달러를 구매합니다. :
일반적으로 토큰 수요를 이끄는 네 가지 주요 요인은 다음과 같습니다.

요인 1: 커뮤니티 지원

최근 사이클에서 볼 수 있듯이 강력한 커뮤니티는 수요를 크게 늘릴 수 있습니다. 예를 들어, 밈 코인은 단순히 커뮤니티 지원 때문에 가치가 급등합니다.

요소 2: 가치 저장많은 사람들이 디지털 금에 투자하는 것처럼 부를 저장하기 위해 암호화폐를 구매합니다. 비트코인이 전형적인 예입니다.

요인 3: 토큰 유틸리티

실용적인 기능을 제공하는 토큰은 구매자를 유인하는 경향이 있습니다. 간단한 예는 토큰을 보유하면 특정 이점을 제공하는 스테이킹입니다.

요인 4: 가치 창출

人々は本当の価値を提供するトークンを求めています。ステーキングにより、ユーザーはトークンをロックし、定期的に報酬を受け取ることができるため、ネットワークの成長にも役立ちます。さらに、トークンを保有すると、プロジェクトからの報酬、エアドロップ、その他のインセンティブへのアクセスが提供され、関係者全員に利益がもたらされます。

また、需要がどれほど高くても、誰がその資産を保有しているのかを把握することが重要です。強力なコミュニティですか、それとも空売り者がいますか?プロジェクト コミュニティと連携し、慎重な分析を行う必要があるため、これを判断するのは難しい場合があります。しかし、それだけの価値は間違いなくあります。

これも覚えておいてください: たとえトークンの経済学がひどい場合でも、トークンの価格は依然として非常に高くなる可能性があり、その逆も同様です。

この結果を覚えておいてください。最もばかばかしいことさえ実現できる暗号の世界へようこそ。

結論

やみくもに投資して不要なトークンを手に入れることを避けるために、常に次の点を考慮することを忘れないでください:

• 総供給量と循環供給量
• 割り当てと割り当て受信者
• 権利確定期間
• 分配率
• 需要

慎重に分析した後、プロジェクトが投資する価値があるかどうかを判断できるようになります。

以上が一部のトップ暗号プロジェクトトークンのパフォーマンスが低いのはなぜですか?の詳細内容です。詳細については、PHP 中国語 Web サイトの他の関連記事を参照してください。